Bond ETF Arti
Bond ETF (Exchange Traded Funds) adalah dana yang diinvestasikan dalam berbagai pita mulai dari jangka panjang dan jangka pendek hingga obligasi korporasi dan sekuritas pemerintah. Sama seperti reksa dana, ETF Obligasi adalah dana yang diperdagangkan di bursa yang berinvestasi dalam sekeranjang obligasi, termasuk obligasi pemerintah atau obligasi korporasi. ETF Obligasi diperdagangkan di bursa, tidak seperti obligasi yang diterbitkan dalam penempatan pribadi atau pasar bebas.
Jenis ETF Obligasi
Bergantung pada obligasi dasar yang diinvestasikan dana, jenisnya dapat dipisahkan seperti di bawah ini:
# 1 - ETF Obligasi Negara atau Pemerintah
ETF Sovereign atau Government Bond terdiri dari obligasi yang diterbitkan oleh Pemerintah. Investasi ini dinilai tinggi sejak dikeluarkannya Pemerintah, dan karenanya pengembalian obligasi ini sedikit lebih rendah. Seperti yang dikatakan dengan tepat, semakin tinggi risikonya, semakin tinggi keuntungannya. Suku bunga sekuritas ini terlalu pendek, dan tenor sekuritas ini panjang.
Contoh
- Mortgage Back Securities ETF - ETF ini didukung oleh sekumpulan pinjaman hipotek real estat dan memungkinkan bank untuk menawarkan hipotek.
- US Treasury ETF - Jenis ETF ini termasuk obligasi Treasury yang diterbitkan oleh Pemerintah AS, menanggung risiko minimum, dan karenanya pengembaliannya juga diminimalkan.
- ETF Treasury Inflation-Protected Securities - Seperti namanya, ETF ini melindungi investor dari peningkatan inflasi. Nilai pokok dana naik atau turun sejalan dengan IHK, artinya jika inflasi melesat, maka nilai dana juga akan naik.
# 2 - ETF Obligasi Korporasi
Corporate Bond Exchange Traded Funds terdiri dari obligasi yang diterbitkan oleh organisasi yang hasilnya digunakan untuk operasi bisnis atau refinancing proyek tergantung pada kebutuhan organisasi. Karena organisasi swasta menerbitkan ini, obligasi dianggap berisiko dan karenanya memperoleh pengembalian yang lebih tinggi. Jika dibandingkan dengan saham, obligasi tidak terlalu berisiko karena jika penerbitnya bangkrut, iuran pemegang obligasi yang menunggu keputusan akan dibayarkan kepada pemegang saham.
Contoh
- Investment Grade ETF - Obligasi dengan peringkat AAA hingga BBB disebut sebagai obligasi Investment Grade, yang dianggap memiliki peringkat kredit tinggi. Ini berarti risiko penerbit untuk gagal bayar sangat rendah, dan karenanya pengembaliannya agak rendah dibandingkan ETF Obligasi Korporasi lainnya.
- ETF Obligasi Sampah - Seperti namanya, ini adalah obligasi yang diterbitkan oleh organisasi dengan peringkat kredit yang lemah dan memiliki peluang gagal bayar yang lebih tinggi. ETF ini memiliki berbagai Obligasi Sampah dan karenanya menawarkan imbal hasil yang lebih tinggi, belum lagi risiko yang lebih tinggi yang terlibat karena kredibilitas penerbit.
# 3 - ETF Obligasi Pasar Luas
Ini adalah jenis dana yang diperdagangkan di bursa obligasi yang paling populer karena menawarkan banyak obligasi dalam satu dana yang mencakup obligasi pemerintah hingga obligasi korporasi. Karena memiliki berbagai obligasi di reksa dana, berinvestasi di reksa dana tersebut mengurangi risiko kerugian sepenuhnya atas investasi, membuat jalur untuk opsi investasi jangka panjang dengan pengembalian secara berkala.
Contoh
Dana yang Diperdagangkan Pertukaran Obligasi Tanpa Batasan memungkinkan pengelola dana untuk berinvestasi dalam obligasi di berbagai wilayah geografis, pasar, peringkat kredit, dan mata uang, sehingga membuat dana tersebut cenderung untuk memperoleh manfaat maksimal. Karena fund manager memiliki kebebasan untuk berinvestasi dalam obligasi apa pun yang mereka inginkan, mereka dapat mencari obligasi dengan pengembalian terbaik dengan biaya serendah mungkin. Karena kebebasan ini, ETF Obligasi Tanpa Batas dapat menjadi lebih mahal daripada Dana yang Diperdagangkan di Bursa Efek lainnya.
Keuntungan ETF Obligasi
Berikut ini adalah keuntungan dari Dana yang Diperdagangkan di Bursa Efek.
- Memungkinkan investor dengan modal terbatas untuk berinvestasi di pasar obligasi, yang sebaliknya dapat menjadi urusan yang mahal.
- Risiko terbatas dibandingkan dengan saham atau reksa dana karena ETF Obligasi berinvestasi dalam obligasi, dan jika terjadi kebangkrutan, pemegang obligasi dibayar di hadapan pemegang saham.
- Pilihan investasi alternatif bagi investor yang ingin berinvestasi pada sekuritas berisiko rendah untuk keuntungan jangka panjang.
- Pembayaran bunga dibayarkan setiap bulan, dan capital gain dikirimkan melalui dividen tahunan.
- Bahkan ketika obligasi tertentu berkinerja buruk, investor dapat memulihkan dari investasi yang dilakukan dalam sekeranjang obligasi melalui ETF Obligasi.
- Dana yang Diperdagangkan di Bursa Obligasi tersedia secara global.
Kerugian ETF Obligasi
Di sini kami membahas beberapa kerugian dari obligasi Exchange Traded Funds.
- Risiko kehilangan jumlah pokok lebih tinggi dalam berinvestasi di ETF obligasi karena Dana yang Diperdagangkan di Bursa Efek tidak menjamin bahwa jumlah pokok akan dilunasi.
- Perubahan suku bunga mempengaruhi harga ETF, dan karenanya menjadi tantangan untuk memitigasi risiko suku bunga.
- Berinvestasi di Bond Exchange Traded Funds membutuhkan pengetahuan yang baik tentang bagaimana obligasi berfungsi karena investor perlu memahami apakah berinvestasi langsung dalam obligasi adalah pilihan yang lebih baik daripada berinvestasi di ETF Obligasi.
- Karena risikonya rendah, pengembaliannya diminimalkan dibandingkan dengan potensi pengembalian yang bisa diperoleh dengan berinvestasi di saham.
Poin Penting
- iShares Investment Grade Corporate Bond adalah Reksa Dana Pertukaran Obligasi Tingkat Investasi terbesar.
- Beberapa Bond Exchange Traded Funds dapat menjadi alternatif investasi pasar uang karena memberikan fleksibilitas ETF pendapatan tetap jangka pendek dan ultra pendek.
- Karena ETF Obligasi diperdagangkan di bursa seperti saham, ETF memiliki properti menarik seperti saham - dividen tahunan.
- Dana yang Diperdagangkan di Bursa Obligasi dapat dibeli dan dijual di pasar terbuka tergantung pada permintaan di pasar untuk ETF.
Kesimpulan
Bond Exchange Traded Funds adalah dana yang dikelola secara pasif yang berinvestasi di sejumlah besar sekuritas pendapatan tetap dan diperdagangkan di bursa. ETF obligasi membebankan jumlah yang lebih rendah dari obligasi yang sebenarnya, sehingga memungkinkan investor dengan modal lebih rendah untuk berinvestasi di obligasi, yang bisa jadi mahal. Beberapa ETF Obligasi memiliki tanggal jatuh tempo yang telah ditentukan mulai dari 3 tahun hingga 10 tahun dan dikenal sebagai ETF obligasi jatuh tempo target.
