Siapakah Mitra Umum?
Dana ekuitas swasta yang dibuat perlu dikelola. Mitra umum (GP) mengacu pada perusahaan ekuitas swasta yang bertanggung jawab untuk mengelola dana ekuitas swasta. Perusahaan ekuitas swasta bertindak sebagai GP, dan investor eksternal adalah LP.
Investor yang telah menginvestasikan dana tersebut akan dikenal sebagai Mitra Terbatas (LP), dan perusahaan PE akan dikenal sebagai Mitra Umum (GP).
Apa Peran Mitra Umum?
sumber: forentis.com
Mitra umum memiliki tanggung jawab untuk membuat semua keputusan yang terkait dengan pengelolaan dana ekuitas swasta. Ada fungsi khusus lainnya yang dijalankan oleh mitra umum. Misalnya, Mitra Umum harus mengelola portofolio dana ekuitas swasta, yang terdiri dari semua dana yang diinvestasikan oleh LP.
Secara sederhana, Mitra Umum bertanggung jawab atas administrasi, manajemen, dan pengoperasian dana ekuitas swasta.
Perusahaan PE berfungsi dan beroperasi di bawah bimbingan mitra umum yang memperoleh modal dari berbagai investor dan mengelola dana dengan berinvestasi di modal ini.
- Oleh karena itu, urutan pertama dari tanggung jawab adalah mengumpulkan dana, diikuti dengan pengelolaan harian dana ekuitas swasta. Operasi sehari-hari ini termasuk mengidentifikasi peluang investasi, memaksimalkan nilai investasi, dan melikuidasi investasi sehingga distribusi dapat dilakukan ke LP.
- Tujuan utama dari GP adalah mengelola dana ekuitas swasta untuk kepentingan LP yang telah berinvestasi di dalamnya dan bertindak untuk kepentingan LP.
- Mengingat bahwa LP menyerahkan dananya kepada firma ekuitas swasta dan mengharapkan pengembalian positif atas investasi mereka, GP dipercaya untuk mengelola dana mereka untuk memenuhi tujuan ini.
- Selain itu, tidak seperti LP, GP memiliki tanggung jawab hukum atas tindakan yang dilakukan oleh dana tersebut.
Kompensasi Mitra Umum
sumber: forentis.com
- Kompensasi dokter dirancang sedemikian rupa sehingga sejalan dengan tujuan keuangan LP. GP dibayar melalui biaya manajemen atau kompensasi.
- Mitra umum mendapatkan biaya manajemen tahunan hingga 2%, yang digunakan untuk menjalankan tugas admin, mencakup biaya yang harus dikeluarkan seperti biaya overhead dan gaji.
- Dokter juga dapat memperoleh sebagian dari keuntungan dana ekuitas swasta, dan biaya ini dikenakan bunga. Investasi yang dilakukan oleh dana tersebut menghasilkan keuntungan, dan dokter menerima bagian dari keuntungan ini dalam bentuk bunga yang dibawa. Bunga yang dibawa biasanya berkisar antara 5% sampai 30%.
Untuk mendapatkan pemahaman yang lebih baik, mari kita lihat contohnya.
Mari kita katakan bahwa dana tertentu dan aset yang diinvestasikan memperoleh pengembalian 100 miliar dolar AS. Biaya pengelolaan yang diterima oleh GP kemudian berjumlah 2 miliar. Demikian pula, jika laba atas investasi adalah 50 miliar, bunga yang dibawa akan menjadi 20% dari 50 miliar laba atas investasi.
