Apa itu Bank Reserve?
Cadangan Bank mengacu pada cadangan likuiditas minimum yang wajib dipelihara oleh setiap bank untuk memastikan mereka tidak pernah kehabisan uang tunai jika pelanggan menuntut penarikan simpanan yang disimpan di bank.
Klasifikasi
Ini dapat diklasifikasikan ke dalam cadangan wajib dan cadangan berlebih.
# 1 - Cadangan Wajib
Cadangan yang diwajibkan adalah dana minimum yang harus dimiliki bank untuk memenuhi kewajiban setoran mereka. The Fed memiliki kewenangan untuk melakukan perubahan dari waktu ke waktu dalam persentase rasio cadangan yang disyaratkan.
The Fed telah memperbarui rasio target cadangan yang disyaratkan, yang berlaku sejak tanggal efektif 17 Januari 2019. Batas yang diperbarui adalah sebagai berikut:
( Sumber : federalreserve.gov)
Sesuai persyaratan terkini, semua bank yang memiliki kewajiban simpanan bernilai lebih dari US $ 16,30 juta tetapi kurang dari US $ 124,20 juta harus memiliki simpanan sebesar 3% sebagai cadangan yang dipersyaratkan dan bank yang memiliki kewajiban simpanan lebih dari US $ 124,20 juta harus mempertahankan cadangan wajib sebesar 10% dari nilai deposit.
Selanjutnya, dalam menghitung jumlah cadangan yang dipersyaratkan, bank mempertimbangkan rekening transaksi bersih, artinya tidak memperhitungkan dana yang jatuh tempo dari bank lain atau transaksi yang masih beredar.
# 2 - Cadangan Kelebihan
Cadangan berlebih adalah uang tunai yang diperlukan untuk disimpan di lemari besi di atas cadangan minimum yang diperlukan. Biasanya, bank menyimpan kelebihan saldo cadangan di tingkat yang lebih rendah dan meminjamkan uang alih-alih menyimpannya di brankas. Ini terutama karena bank dapat memperoleh pengembalian yang lebih tinggi dengan meminjamkan dana dibandingkan dengan tingkat bunga yang ditawarkan oleh Fed. Di masa lalu, insentif untuk mempertahankan saldo cadangan berlebih sangat rendah atau mendekati nol. Namun, saldo cadangan berlebih dapat menumpuk selama skenario krisis.
Kebijakan Moneter dan Persyaratan Cadangan Bank
- Jika Fed menaikkan rasio cadangan yang dibutuhkan dan rasio target cadangan berlebih, itu akan meningkatkan jumlah dana yang harus disimpan dalam bentuk tunai atau di lemari besi untuk semua bank. Dalam skenario seperti itu, bank akan memiliki lebih sedikit uang untuk dipinjamkan.
- Pada masa krisis keuangan, sama seperti krisis keuangan yang terjadi pada tahun 2008, The Fed menurunkan rasio target cadangan ke pagu serendah mungkin untuk merangsang pemberian pinjaman dan memulai pemulihan ekonomi. Namun, pada tahun 2008, bahkan setelah persyaratan cadangan terendah, bank tidak siap memberikan pinjaman karena tingginya volume kredit macet, dan mereka ingin memanfaatkan kas yang tersedia yang diperoleh dari cadangan cadangan untuk menghapus kredit macet.
- Selama krisis 2008, agregat dari kelebihan cadangan semua bank melonjak hingga US $ 1,25 triliun (sebagaimana dilaporkan dalam data Federal Reserve Statistik Rilis H.3) dan sisi kewajiban Neraca Fed meningkat karena peningkatan cadangan saldo.
- Alih-alih mengizinkan bank menggunakan dana tersebut untuk menghapus utang buruk, The Fed membuat perubahan dalam kebijakannya pada Oktober 2008 dan mulai membayar bunga atas dana cadangan. Tingkat bunga yang ditawarkan berfluktuasi dengan kebijakan moneter. Langkah inkonvensional ini memungkinkan Fed untuk mengambil kendali atas sekuritas pasar uang dan suku bunga jangka pendek.
Suku Bunga Cadangan Bank
Suku bunga cadangan wajib (IORR) dan suku bunga cadangan kelebihan (IOER) ditentukan oleh Fed. Suku bunga ini diperbarui setiap hari kerja pada pukul 16:30 EST dengan suku bunga untuk hari kerja berikutnya.
Suku bunga terakhir yang dipublikasikan adalah sebagai berikut:
( Sumber: federalreserve.gov)
Dampak Inflasi
Selama Inflasi, permintaan barang dan jasa melebihi penawaran yang tersedia pada harga saat ini. Kesenjangan permintaan-penawaran ini menyebabkan kenaikan harga dan menyebabkan inflasi. Untuk menghadapi skenario tersebut, Fed mulai membayar bunga yang lebih tinggi pada cadangan berlebih, yang mempengaruhi pertumbuhan pinjaman sebagai penjaga terhadap tekanan inflasi.
Ketika Fed menaikkan tingkat bunga atas cadangan berlebih, bank menjadi lebih bersedia untuk menyimpan uang tunai di lemari besi daripada meminjamkannya, yang mempengaruhi daya beli konsumen dan karenanya makhluk pemulihan untuk membangun ekuilibrium.
Namun, ketika perekonomian mengalami masalah deflasi (yaitu, ketika penawaran barang dan jasa yang diproduksi lebih tinggi daripada permintaan), Fed mengurangi tingkat bunga hampir nol. Hal ini mendorong proses peminjaman yang mengakibatkan peningkatan daya beli pengguna akhir.
Kesimpulan
Cadangan bank adalah jumlah minimum dana yang disimpan oleh bank dalam bentuk tunai atau brankas untuk memastikan kepatuhan peraturan dengan bank cadangan federal. Tujuan utamanya adalah untuk mengatur prosedur perbankan dan untuk memastikan bahwa bank tidak akan kekurangan dana jika timbul kewajiban permintaan.
